Всё про рынок акций: с чего начать торговлю, какие акции лучшего всего покупать сегодня

Где хранятся акции

Все приобретенные в интернете активы не приобретаются физически в бумажном виде. Сейчас этот процесс полностью цифровой и факт приобретения акции происходит путем записи вас в депозитарии акции.

Депозитарий акций – это хранилище информации о держателях акций разных компаний, т.е. некая база данных, объединяющая в себе всю необходимую информацию об акционерах и их активов.

Ниже приведу таблицу, как работает площадка Тинькофф инвестиции.

Из схемы видно, что цепочка имеет несколько звеньев. Где покупать акции компаний, совершенно не играет роли, если брокер не компания-однодневка. Ничего страшного в такой цепи звеньев нет, т.к. в итоге схема позволит сократить издержки брокеров до минимума и держать низкие комиссии. По такому принципу работают почти все брокерские компании.

При желании, вы можете запросить у своего брокера выписку о том, что вы являетесь держателем тех или иных активов. В большинстве компаний выписка платная. Подробную информацию по выпискам и стоимости уточняйте у брокера.

В статье мы разобрали ключевой вопрос, где покупать акции компаний и разобрали известных брокеров, предоставляющих услуги по покупке акций. При выборе российской компании отдавайте предпочтение той, которая позволяет решать проблемы без похода в офис и вносите деньги частями. Также не советую слепо верить словам службы поддержки брокеров РФ, всегда просите письменный ответ или ссылки на договор и соглашения.

5. Определиться с тем, что хотите купить

На бирже вы можете приобретать разные инструменты.

Акции — это право на часть компании. То есть покупая акции (пусть даже одну), вы становитесь одним из собственников компании — можете ходить на собрания акционеров и голосовать за или против предлагаемых решений. Зарабатывать можно на росте стоимости акций (дешевле купили, дороже продали) или на дивидендах (компания распределяет свою прибыль, если она есть). Акции — рискованный вид вложений, их цена может значительно колебаться.

Облигации — это ценные бумаги, которые подтверждают обязательство компании вернуть долг с процентом. Например, облигация стоит 1000 ₽, её доходность — 7% годовых. Это означает, что вам будут выплачивать 70 ₽ каждый год до тех пор, пока не истечёт срок действия облигации. В конце вы получите свои 1000 ₽. Рыночная стоимость облигации может быть выше или ниже номинала в зависимости от риска бумаги и спроса на нее. Еврооблигации — облигации, номинированные в иностранной валюте.

ETF — это фонды, повторяющие структуру некоторых финансовых индексов, то есть внутри «зашиты» наборы акций или облигаций (золотодобывающих компаний, IT-компаний, акции компаний Китая, облигации США и так далее).

Плюсы и минусы вложений в акции

Плюсы инвестирования для физического лица:

Отсутствуют ограничения по пределу дохода.
Дополнительный доход. Не нужно бросать основную работу, чтобы стать инвестором. В самом начале инвестирование требует больше времени для формирования портфеля. Затем — меньше. При спекуляциях время нужно намного больше. Но и в этом случае это может быть занятие параллельно работе.
Высокая вероятность получения дохода на продолжительных (от года) промежутках времени в случае долгосрочного инвестирования. На таких периодах рынки, как правило, растут. Исключение — периоды мировых кризисов. Но и это для инвестора плюс — покупка акций по более низким ценам.
Покупка происходит через интернет. Открыть счет у многих брокеров возможно удаленно. Торговать на бирже можно из дома или любой точки планеты, где есть сеть. Технические требования минимальны — зарабатывать возможно даже со смартфона. Большинство брокеров предоставляет такую возможность.
Научиться инвестировать или спекулировать можно самостоятельно.
Удобно для спекулирования. Многие инструменты торгуются круглосуточно — покупка и продажа в любое время, за исключением технических перерывов, выходных и праздничных дней. Азиатскую сессию подхватывает Европа, затем американские биржи.
Нет никаких требований к инвестору.

Главный минус покупки акций и такого способа заработка — риск потерь денег. Частично или полностью. Какие и как поступать в таком случае — ниже.

Риски и способы их избежать

Я не буду рассматривать торговлю внутри дня или удержание открытой позиции в течение нескольких дней. Риски на таких периодах зашкаливают, особенно для новичков.

Рассмотрю среднесрочный период — покупка акций на период от нескольких недель до нескольких месяцев, долгосрочный — > года.

При торговле на Московской бирже с российскими акциями:

Маржинальная торговля или использование кредитного плеча. Можно использовать как при покупке, так и при короткой позиции. Для каждого эмитента брокер устанавливает размер плеча в соответствии с внутренними правилами и правилами биржи. Средний размер предоставляемого плеча при покупке 1:3.То есть, имея своих 100 000 руб., брокер дает возможность покупки акций еще на 300 000 руб. Это платное удовольствие — за маржинальный кредит надо платить исходя из процентной годовой ставки.

Не используйте маржинальное плечо сразу при открытии среднесрочной позиции. Как вариант — если цена пошла в нужном направлении, докупите акции из расчета плеча не более 1:1. В таком случае средняя цена позиции будет ниже текущей цены. Выставляйте стоп-приказы в пределах 2% потерь от средней цены позиции.

При долгосрочном инвестировании не используйте плечи. Если портфель сформирован без заемных средств, при неблагоприятном развитии событий возможна его просадка. Это неприятно, но несмертельно.

В случае плеча можно выйти на маржин-колл — принудительное закрытие позиций брокеров в силу того, что вашего денежного обеспечения не будет хватать. Размер кредитного плеча брокер устанавливает на свое усмотрение — на сильных движениях он может его сократить в одностороннем порядке или совсем отменить.

Цена акций на бирже постоянно изменяется. И совсем необязательно только растет. Для снижения рисков потерь диверсифицируйте портфель — покупка акций разных компаний. Минимум 10 эмитентов. На каждую акцию не более 15% суммы покупки. Покупка акций с высоким риском (3,4 эшелон, небольшие компании) — не более 3% в портфеле на каждую. Индекс акций — тот же портфель ценных бумаг. Посмотрите на его график за 5–10 лет. Пример — индекс ММВБ.

Общий тренд — восходящий.

Не используйте шорт в своей торговле. Это возможность спекулятивно заработать на падении цены, но с очень большим риском. Для торговли в шорт спекулянт берет взаймы акции у брокера. Пересидеть долгосрочно при росте актива не получится.

Налоги и льготы

Какие налоги и льготы по уплате в РФ для физического лица?

Во-первых, НДФЛ в размере 13% с прибыли, полученной на бирже (рост стоимости, дивиденды). Брокер — налоговый агент. Рассчитывает и уплачивает в конце года с брокерского счета инвестора.

Льготы:

нет налога с купонного дохода облигаций федерального и муниципального займов;
налоговый вычет в размере 3 млн. руб. за каждый 3 года удержания ценных бумаг владельцем (Ст.219.1 НК РФ). Акции должны быть куплены после 01.01.2014 г.

Во-вторых, использование индивидуального инвестиционного счета.

Налоговые вычеты 2-х типов:

«А» — возврат уже уплаченного НДФЛ 13%;
«Б» — освобождение от НДФЛ с дохода на бирже.

Разница между вычетами (источник — «Открытый журнал»).

Расчет коэффициента P/E

Существует два варианта:

самостоятельный метод − это подход более сложный;
специальные сайты с собранными коэффициентами

Обратите внимание, что информацию вытаскивают руками, поэтому сложно отыскать одинаковые показатели на разных сайтах. Поскольку кто-то может забывать обновить данные.

Если вы в поиске точной информации для торговли акциями на Московской бирже лучше самостоятельно перепроверить все данные.

Как торговать акциями на бирже

Для того, чтобы успешно торговать акциями на бирже нужны необходимы знания, но получать дополнительное образование для этого не обязательно.

Основы, которые нужно знать, если Вы решили заняться инвестированием в акции:

Купля-продажа ценными бумагами осуществляется на специальных площадках — биржах. Биржи в свою очередь делятся на российские и зарубежные. Самые крупные биржи в России: Московская и Санкт-Петербургская.

На Московской бирже торгуются ценные бумаги только российских компаний, а также золото, серебро, фьючерсы и другие торговые инструменты. Санкт-Петербургская биржа дает выход российским инвесторам на зарубежный рынок, т.е. через нее можно купить акции Apple, Facebook, Coca-Cola и др.

Самая крупная мировая биржа — Нью-Йоркская NYSE. Помимо этого популярны американские NASDAQ и AMEX, а также лондонская, шанхайская и токийская.

Физическое лицо не имеет прямого доступа к биржам. Это означает, что торговлю акциями можно осуществлять лишь через посредника — брокерскую компанию, которая контролирует исполнение всех сделок инвестора. Выбор брокера – одна из самых важных составляющих для успешной торговли, поэтому к его выбору стоит отнестись тщательно.

Нюансы при выборе брокерской компании.

Лицензия. Первое, что вам нужно проверить, выбирая среди множества предложений. Игнорирование этого пункта может привести к столкновению с мошенниками и потере средств.

При выборе надежного брокера для торговли российскими акциями необходимо проверить наличие лицензии Центрального банка России. Полный перечень компаний с лицензией ЦБ РФ на 2020г. и их обзор вы можете найти в статье.

Тарифы. Естественно брокер не работает бесплатно – в качестве платы он берет комиссию от сделок. Перед подписанием соглашения о сотрудничестве стоит внимательно прояснить тарифы на обслуживание, в частности: стоимость обслуживания брокерского счета, размер комиссии за сделку – фиксированный или в зависимости от размера сделки, ежемесячную стоимость хранения бумаг, есть ли доплаты за доступ к терминалу.

Каждая брокерская компания устанавливает свою систему комиссионных, но обычно их размер не превышает 0,3% от общей суммы сделки.

Есть ли возможность дистанционного пополнения счета. В вашем городе может просто не оказаться офиса выбранного брокера.
Условия внесения и вывода денег.
Изучить способы внесения денег на счет, комиссии и сроки зачисления.
Возможность обучения. Многие компании совершенно бесплатно предоставляют базовые курсы, как торговать акциями на бирже с получением знаний от ведущих специалистов. А вот за углубленные курсы от именитых инвесторов в большинстве случаев придется заплатить.
Выяснить доступ на какие биржевые площадки предоставляет брокер. Напомню, что акциями зарубежных компаний можно торговать лишь на Санкт-Петербургской бирже.

От себя могу порекомендовать следующие компании:

Roboforex Stock — с минимальными комиссиями за покупку иностранных акций

15 лет на рынке акций,
100$ — минимальный депозит,
95% положительных отзывов,
Доступ на американский и европейский рынки акций,
Бесплатный обучающий курс по торговле акциями,
Выплата дивидендов,
Актуальные торговые идеи для инвестиций,
Бесплатный демо-счет с возможностью тестирования роботов.

FxPro — лучший в торговле CFD-контрактами и по скорости исполнения

Акции ведущих компаний США, Англии, Франции и Германии,
1:25 — кредитное плечо для покупки акций,
Торговля в привычном MT4,
11 миллисекунд — средняя скорость исполнения,
Выплата дивидендов,
Вывод средств без комиссий
Можно зарабатывать на падении акций.

Для начала работы нужно открыть счет у выбранного брокера.
Эта процедура довольна проста и в большинстве случаев осуществляется дистанционно — нужно лишь заполнить простую анкету на сайте брокера.

На следующем этапе нужно будет внести паспортные данные и дождаться обработки анкеты. Затем с вами свяжется сотрудник брокера и пришлет данные для открытия счета.

Пополнение уже открытого счета можно осуществить с банковской карты и можно приступать к торговле акциями.

Сейчас многие брокерские компании разрабатывают специальные мобильные приложения, где можно отслеживать доходы с активов и получать полезные экономические новости и советы.

Особенности торговли ценными бумагами

Перед началом торговой сессии просматриваем список уже купленных акций. Не стоит вступать в сделку в первые 30 мин. после открытия рынка, т.к. направление тренда еще нестабильно. Делать это можно в исключительных случаях — при полной уверенности в росте сектора.
Если отобранные акции быстро выросли на 4-7%, то от покупки стоит отказаться – она не будет выгодной. В таких случаях, лучше дождаться повторного снижения или рассмотреть другие ценные бумаги.
Для успешной торговли акциями следует постоянно увеличивать количество акций в портфеле, чтобы ежедневно продавать 1-3 и на прибыль покупать новые.

Правила торговли акциями

Не спешите. Вам вовсе не обязательно торговать исключительно внутри дня, сделка может быть открытой гораздо дольше – от 1 недели до нескольких лет.

Стремитесь не продавать акции ниже цены покупки. При движении цены против ожиданий возникает страх убытка, но не стоит скорее закрывать позицию. При правильно проведенном анализе вскоре цена скорректируется в вашу пользу. Если курс акций держится долгое время в убыточной ценовом диапазоне и позитивных новостей не предвидится, то лучше закрыть сделку на уровне максимально близком к цене покупки, чтобы минимизировать потерю.

Принцип достаточной прибыли
Оптимальный ее размер для спекулятивной торговли акциями— 2-5%, не стоит жадничать.

Обращайте внимание на торговый оборот и ликвидность ценных бумаг. Эти показатели позволят вам быстро продать акции и зафиксировать прибыль.
Даже для спекулятивной торговли проводите небольшой фундаментальный анализ акций и определяйте трендовое направление движения цены
Если дела у компании не очень и акции падают в течение года, то безопаснее и прибыльнее торговать ими в шорт.
У многих брокеров рядом с компанией время от времени могут появляться предупреждающие значки о банкротном или предбанкротном состоянии дел в компании. С такими лучше не связываться.

Не бойтесь закрывать убыточные сделки в случае изменения направления тренда

Оставшуюся сумму можно инвестировать более осторожно и быстрее вернуть утраченное, чем каждый день наблюдать за просадкой и ростом комиссионных.
При первоначальном депозите до 1000-3000$ новичкам лучше не использовать кредитное плечо выше 1,5-2.
Не пытайтесь впрыгнуть в движущийся поезд, т.е. лучше пропустить акцию только что взлетевшую в цене, т.к

достигнув пика, произойдет откат.

Учитесь думать своей головой. Сейчас в интернете публикуется масса прогнозов экспертов и аналитиков. Конечно на них можно ориентироваться при выборе направления движения акций, но слепо следовать им не стоит.

Давайте рассмотрим, как торговать акциями на примере из моего еженедельного отчета инвестора.

Коэффициент P/E по странам: РФ, Китай, США

Здесь смотрите, что оценить объективно сложно.

По РФ показатель 5-7;
Китай − 12-25;
США 20-22.

По данным можно понять, что российский рынок недооценен, это связано исторически. С чем именно? Российский рынок является в принципе интересным и перспективным, но существуют проблемы:

геополитика;
слабая инфраструктура;
проколы на Московской бирже, которые время от времени происходят и устраивают далеко не всех крупных инвесторов;
доминирование ресурсных компаний;
жесткая монетарная политика ЦБ, высокая ключевая ставка.

Как раз эти факторы не позволяют выйти РФ на более дорогую капитализацию всего рынка. Потенциально − это возможно. Самым ключевым врагом выступает геополитика, в особенности санкции.

Особенности P/E

Какая информация предоставляется? По сути это цифра, которая показывает число, за сколько лет окупиться вложение в данный бизнес. Представим что имеется 1 млн рублей, намерены внести в компанию. Фирма приносит 200 тыс рублей в год прибыли, соответственно делим 1 на 200 тыс. выходит 5 лет потребуется, чтобы отбить вложения.

Е/Р получится, если коэффициент перевернуть. Получаем прибыль, деленную на цену − это рентабильность бизнеса, или его доходность. Если вернуться к предыдущему примеру, там цена/прибыль P/E 5, переворачиваем, и получаем 1,5 в процентах, получаем доходность 20% годовых.

Относительно P/E, если показатель отрицательный, это говорит о том, что компания за отчетный период фирма показала убытки. Нужно понимать, что есть диапазоны здоровыми, перепроданными/перекупленными. Данные оценки могут изменяться, какой-то истины здесь нет, но, как правило, считается, что диапазон 10-20 отражает, что фирма на данный момент оценена справедливо. Если коэффициент цена/прибыль пребывает выше отметки 20, то это фирма очень дорогая. Соответственно покупать акции данной компании, возможно, не самое выгодное решение. Если коэффициент ниже 10 − это дешевые акции, которые в теории могут быть интересными для инвестора.

Навигация по записям

Крупнейшие фондовые биржи

Крупнейшие фондовые биржи находятся в США. Биржи самостоятельно определяют требования к компаниям, которые хотят разместить на них свои акции или облигации.

Я приведу статистику Всемирной федерации бирж — WFE — за 2018 год, потому что аналитика по всем биржам удобно собрана в одной таблице. Более свежие данные за 2019 год можно найти на сайтах бирж — они публикуют отчетность и презентации ежемесячно.

По статистике WFE за 2018 год, капитализация крупнейшей американской биржи NYSE в разы больше капитализации других бирж

Нью-Йоркская биржа, NYSE, основана в 1792 году. Тогда место на бирже можно было купить. Места передавались по наследству, и их количество было ограничено. На конец 2018 года на бирже котировались акции 2285 компаний, из них 510 — зарубежных. Это самая крупная по капитализации биржа в мире: здесь большой выбор ценных бумаг и торгуются акции крупнейших мировых компаний.

Московская биржа, MOEX, основана в 2011 году на базе бирж ММВБ и РТС. На конец 2018 года здесь котировались акции всего 225 компаний. Капитализация Московской биржи в 36 раз меньше, чем Нью-Йоркской. Зато на Московской бирже активно торгуют облигациями.

В ноябре 2019 года на Московской бирже было зарегистрировано 5,5 млн физических лиц. Это меньше 4% всего населения России. А активных инвесторов всего 320 тысяч человек. Московская биржа считает активными инвесторами тех, кто совершил хотя бы одну сделку в месяц.

По статистике Московской биржи за первую половину 2019 года, она занимает второе место в мире по торговле инструментами с фиксированным доходом. А по торговле акциями — всего лишь 26-е

Токийская биржа, TSE, основана в 1878 году, тогда она принадлежала всего двум владельцам. Символ биржи — брокер, одетый в кимоно. Сейчас это третья по капитализации биржа в мире. Здесь котируются акции 3657 компаний, из которых только 5 зарубежных.

Гонконгская биржа, HKEx, официально основана в 1891 году. Биржа занимает седьмое место в мире по капитализации, но первое — по числу новых компаний в листинге за 2018 год. Здесь котируются акции 2315 компаний, из которых 154 — зарубежные.

Лондонская биржа, LSE, основана в 1565 году сэром Томасом Грешемом и официально открыта в 1571 году как королевская биржа. LSE занимает шестое место в мире по капитализации, но первое — по числу ETF, на конец 2018 года их 2953.

На Лондонской бирже котируются акции 2479 компаний, из них 418 — иностранные.

На Лондонской фондовой бирже ETF в разы больше, чем на других биржах

Доска объявлений

RTS Board — одна из старейших в России площадок. Это не биржа, а доска индикативных котировок. Любой аккредитованный брокер может выставить здесь заявки на покупку или продажу акций, облигаций или иностранных ценных бумаг. Для контрагентов это ориентир и приглашение к заключению сделки. Поскольку RTS Board не является биржей, юридически выставление такой котировки ни к чему не обязывает: любая сторона может отказаться от исполнения сделки, даже если она уже проведена через систему Board (на организованных торгах, если сделка прошла через биржу, в случае отказа от нее за поставку денег или акций будет отвечать площадка). Однако, как уверяют участники торгов, невыполнение сделок в RTS Board случается крайне редко, поскольку доброе имя брокера зачастую ценнее сиюминутной выгоды.

Уникальная особенность RTS Board состоит в том, что для торговли ценными бумагами через эту площадку не нужно согласия эмитента. Чтобы выставить бумаги на продажу, необходимо лишь написать заявление и уплатить символический взнос. После этого бумаги заводятся в систему и ими можно свободно торговать. Как результат, порядка 1800 инструментов 1400 российских эмитентов торгуется лишь в RTS Board. Для сравнения: на Московской бирже котируются порядка 350 акций примерно 300 эмитентов. В итоге RTS Board на текущий момент — пристанище для бумаг тех компаний, приватизированных в 1990-е и ставших акционерными обществами, менеджмент которых не захотел или побоялся выводить акции своих организаций на публичные торги. Хотя есть некоторые «голубые фишки», которые долго торговались только в системе RTS Board, перед тем как попасть на организованную площадку. Из самых известных — «Уралкалий» и ТНК-ВР.

«Исторически RTS Board развивалась параллельно с классическим рынком РТС, — рассказывает руководитель этой площадки Алексей Елисеев. — И там и там использовалось одно и то же техническое программное обеспечение Plaza, что было удобно для всех — и для участников торгов, и для РТС». В 2011 году биржа РТС была продана бирже ММВБ. Вместе с классическим рынком РТС, срочным рынком и рынком РТС Standard в собственность Московской биржи перешло и программное обеспечение Plaza, на котором работает Board (сама площадка Board осталась у НП РТС). Руководство Московской биржи вначале закрыло проект РТС Standard и классический рынок, а потом начало задумываться об отказе от поддержки морально устаревшей системы Plaza. К тому же Моско